ভারতে মিউচুয়াল ফান্ডে বিনিয়োগের ক্ষেত্রে গত কয়েক বছরে SIP-এর জনপ্রিয়তা আকাশছোঁয়া। বিশেষত বেতনভোগী ও নিয়মিত আয়ের মানুষের কাছে মাসিক কিস্তিতে বিনিয়োগ করার সুবিধা SIP-কে করেছে অত্যন্ত গ্রহণযোগ্য। এককালীন (Lump Sum) বিনিয়োগও বহু অভিজ্ঞ বিনিয়োগকারীর কাছে সমান গুরুত্বপূর্ণ। কিন্তু প্রশ্ন থেকে যায়—দীর্ঘমেয়াদে রিটার্নের দিক থেকে কোন পদ্ধতি বেশি লাভজনক?
SIP কেন এত জনপ্রিয়?
সাম্প্রতিক পরিসংখ্যান বলছে, প্রতি মাসে কয়েক কোটি ভারতীয় এখন SIP-এর মাধ্যমে মিউচুয়াল ফান্ডে বিনিয়োগ করছেন। এর প্রধান কারণ—
বাজারের ওঠানামা নিয়ে খুব বেশি চিন্তা করতে হয় না।
প্রতি মাসের নির্দিষ্ট অঙ্কে ধীরে ধীরে বড় ফান্ড তৈরি হয়।
বাজার দুর্বল থাকলে “rupee cost averaging”-এর মাধ্যমে বেশি ইউনিট কেনা যায়।
তবে মনে রাখতে হবে—মিউচুয়াল ফান্ড বাজার-নির্ভর, ফলে নিশ্চিত রিটার্ন পাওয়া যায় না। গত কয়েক বছরে গড়ে SIP থেকে বছরে প্রায় ১২% রিটার্ন পেয়েছেন বিনিয়োগকারীরা।
ইক্যুইটি ফান্ডে বড় রিটার্ন—কিন্তু ভবিষ্যৎ অনিশ্চিত
২০২৩ সালে অধিকাংশ ইক্যুইটি ফান্ড ৫০%–এর বেশি রিটার্ন দিয়েছে। এমনকি কিছু ফান্ড ৪০%–এরও বেশি লাভ দিয়েছে বিগত কয়েক বছরে। তবে একই রিটার্ন ভবিষ্যতেও থাকবে—এমন নিশ্চয়তা নেই। বাজারের চক্র ও অর্থনৈতিক পরিস্থিতি রিটার্নকে যে কোনও সময় প্রভাবিত করতে পারে।
SIP বনাম Lump Sum—কোন কৌশলের রিটার্ন বেশি?
দু’টিরই আলাদা সুবিধা আছে।
SIP: বেতনভোগী বা নিয়মিত আয়ের মানুষের জন্য আদর্শ। নিয়মিত বিনিয়োগ ও বাজারের উত্থান-পতন সামলে ফান্ড তৈরি করে।
Lump Sum: হাতে বড় অঙ্ক অর্থ থাকলে একসঙ্গে বিনিয়োগ করে দীর্ঘমেয়াদে শক্তিশালী চক্রবৃদ্ধি সুদের সুবিধা পাওয়া যায়।
১৫ বছরের উদাহরণে চমকপ্রদ ফারাক
এখানে ধরা হয়েছে—
১২% বার্ষিক রিটার্ন ও ১৫ বছরের মেয়াদ।
➤ SIP হিসেব: প্রতি মাসে ₹১০,০০০, মেয়াদ ১৫ বছর
মোট বিনিয়োগ: ₹১৮,০০,০০০
ভবিষ্যৎ মূল্য: ₹৫০,৪৫,৭৬০
মোট লাভ: ₹৩২,৪৫,৭৬০
এখানে পরিষ্কার—দীর্ঘমেয়াদে নিয়মিত বিনিয়োগ ও চক্রবৃদ্ধি সুদের যাদু SIP-কে এক বিশাল সুবিধা দিয়েছে।
➤ Lump Sum হিসেব: এককালীন ₹৩,০০,০০০, মেয়াদ ১৫ বছর
ভবিষ্যৎ মূল্য: ₹১৬,৪২,০৭০
মোট লাভ: ₹১৩,৪২,০৭০
রিটার্ন ভালো হলেও বিনিয়োগের পরিমাণ কম হওয়ায় চূড়ান্ত ফান্ড SIP-এর তুলনায় কম।
তাহলে কোনটি ভালো?
যারা নিয়মিত আয় করেন ও বাজারে ঢোকার উপযুক্ত সময় ধরতে চান না—SIP তাদের জন্য সেরা।
কারও কাছে বড় অঙ্ক অর্থ থাকলে—দীর্ঘমেয়াদে Lump Sum-ও লাভজনক হতে পারে।
তবে সেরা কৌশল হয় দু’টিকে মিলিয়ে ব্যবহার করা—একদিকে নিয়মিত SIP, অন্যদিকে বাজার পড়লে বা হাতে অতিরিক্ত টাকা এলে এককালীন বিনিয়োগ।
আরও পড়ুন
ভারত–ইজরায়েল অবশেষে চূড়ান্ত করল FTA, বাণিজ্যে নতুন গতি আনবে এই ঐতিহাসিক সমঝোতা
শেষ কথা
এই হিসেব প্রমাণ করে—সময় যত বেশি, চক্রবৃদ্ধি সুদের শক্তি তত বিস্ময়কর। আর নিয়মিত বিনিয়োগ দীর্ঘমেয়াদে তুলনামূলকভাবে বড় ফান্ড তৈরিতে সাহায্য করে। তাই কোনও একটি বেছে নেওয়ার আগে নিজের আয়, ঝুঁকি নেওয়ার ক্ষমতা ও আর্থিক লক্ষ্য বিচার করাই সবচেয়ে গুরুত্বপূর্ণ।
Hello, I am Biplab Baroi. I have been working in blogging for more than four years. I began my journey in the digital media industry in 2021.
Along with covering daily news and current events, I write articles on tech news, smartphones, and astrology. My work is created strictly for educational purposes use only.